Why Do Entrepreneurs Enter Franchising and Other Share Relationships?¹

Abstract

Many entrepreneurs enter long-term relationships such as franchising, an important area of entrepreneurship research. However, franchising is but one version of an underlying organizational form—long-term share relationships—in which both principals and agents receive variable returns. Using two major streams of research that have long remained largely separate from one another—franchising and sharecropping—we build an integrative model of the determinants of share relationships, apply an evolutionary perspective to show how incentives may change, develop explanations for longstanding theoretical conflicts, and generate a fresh set of research propositions.

Résumé

Un bon nombre d'entrepreneurs entrent dans des relations d'affaires à long terme tel que le franchisage, un important domaine de la recherche en entrepreneuriat. Par contre, le franchisage n'est qu'une version d'une forme organisationnelle sous-jacente, soit les relations de partage à long terme dans lesquelles les partenaires de cette relation, les franchiseurs et les franchisés, ont des rendements qui varient. C'est à l'aide de deux volets de recherche, le franchisage et le métayage, lesquels sont longtemps demeurés séparés, que les auteurs ont développé un modèle d'intégration des déterminants des relations de partage, appliqué une perspective évolutionnaire pour montrer la façon dont les motivations peuvent évoluer, élaboré des explications quant à des conflits théoriques de longue date, et élaboré de nouvelles hypothèses de recherche.